Sep 10, 2021 | Cierre del dia
Principales índices
Dow Jones 34,607.72 -271.66 -0.78%
S&P 500 4,458.58 -34.70 -0.77%
Nasdaq 15,115.5 -132.8 -0.87%
VIX 20.95 +2.15 +11.44%
DXY 92.653 +0.17 +0.19%
Oil WTI 69.69 +1.55 +2.27%
Gold 1,788.90 -11.1 -0.62%
U.S. 10Y 1.34 +4pb
La venta masiva de Wall Street se aceleró el viernes, con el Dow Jones y el S&P cayendo por 5ª sesión consecutiva. El S&P cayó un 0,8% ya que los inversores volvieron a preocuparse de que el aumento de los casos de Covid-19 descarrilaría la recuperación económica.
Mientras tanto, como informáramos de mañana, los últimos datos mostraron que la inflación mayorista en Estados Unidos aumentó un 0,7% respecto al mes anterior en agosto, por encima de las expectativas del 0,6%, lo que puede presionar a la Fed para que anuncie pronto el inicio del tapering. En el lado positivo, una llamada entre el presidente Biden y el presidente Xi Jinping aumentó las esperanzas de que las tensiones entre los dos países se alivien. En la semana, el Dow Jones cayó alrededor de un 2,2% y el S&P 500 retrocedió un 1,7%, sus mayores caídas semanales desde junio. El Nasdaq Composite bajó un 1,6% en la semana.
Los inversores digirieron un fallo judicial sobre Apple (AAPL 148.97, -5.10, -3.3%) frente a Epic Games, después de que un juez federal dictaminó que el gigante tecnológico ya no puede obligar a los desarrolladores a usar las compras en la aplicación. Apple cobra a los desarrolladores comisiones de hasta 30% por las compras a través de la App Store.
Las acciones de Alphabet (GOOG 2838.42, -59.85, -2.1%) cayeron en simpatía dado que posee la tienda Google Play.
Los sectores de tecnología (-1,0%) y servicios de comunicación (-0,9%), que contienen a AAPL y GOOG, registraron un rendimiento inferior junto con servicios públicos (-1,4%) y salud (-1,2%). Ningún sector terminó al alza, ya que las ventas se aceleraron al cierre sin noticias. El índice de volatilidad CBOE VIX saltó por encima de 20.00.
Los mercados europeos revirtieron las ganancias para cerrar en su mayoría a la baja el viernes, siguiendo las pérdidas en Wall Street a medida que persiste la incertidumbre económica.
El Ibovespa de Brasil se unió a las caídas sobre mitad de jornada, perdiendo 0.9%, a pesar de cierto alivio en la tensión institucional después de que el presidente Bolsonaro publicara ayer una declaración a la nación para «pacificar» su relación con la Corte Suprema, con la intermediación del expresidente Michel Temer. El sentimiento del mercado se vio respaldado por datos económicos positivos. Las ventas minoristas de Brasil aumentaron en julio un 1,2% respecto al mes anterior, luego de una ganancia revisada del 0,9% en junio y superando las expectativas del mercado de un aumento del 0,7%. Sobre una base anual, las ventas minoristas subieron un 5,7%.
Sep 9, 2021 | Cierre del dia
Principales índices
Dow Jones 34,879.38 -151.6 -0.43%
S&P 500 4,493.28 -20.7 -0.46%
Nasdaq 15,248.3 -38.4 -0.25%
VIX 18.8 +0.84 +4.68%
DXY 92.52 -0.12 -0.13%
Oil WTI 67.91 -1.39 -2.01%
Gold 1,796.05 +2.55 +0.14%
U.S. 10Y 1.30 -4pb
El Down Jones cayó más de 150 puntos y el S&P 500 bajó un 0,5% el jueves, extendiendo las pérdidas por cuarto día, ya que los inversores siguen siendo cautelosos sobre una economía en desaceleración a medida que la variante delta del coronavirus se propaga y persisten las incertidumbres sobre el cronograma para la reducción de compra de activos de la Fed. Ocho de los 11 sectores del S&P 500 terminaron en territorio negativo, liderados a la baja por los sectores inmobiliario (-2,1%) y sanitario (-1,2%) con pérdidas superiores al 1,0%. Los sectores financiero (+0,3%), energía (+0,1%) y materiales (+0,1%) se opusieron a la tendencia negativa con ganancias modestas.
Dentro de las noticas más relevantes que mencionamos de mañana se encuentran una mejora continua en las peticiones semanas de desempleo y el anuncio del BCE de que las compras de activos de emergencia podrían reducirse a un ritmo moderado. La reacción inmediata en las bolsas fue positiva y fue recién en las últimas horas de la sesión que se profundizaron las pérdidas.
El sector de energía rebotó después de tres días de venta a pesar de la caída en el precio del petróleo. El sector cayó ayer por debajo de su media móvil de 200 días, pero el avance de hoy lo ha elevado de nuevo por encima de ese nivel. Los futuros del crudo WTI no lograron recuperarse el jueves y cayeron un 2% a menos de 68 dólares por barril presionados por la administración de reservas estatales de China diciendo que liberaría reservas de petróleo crudo al mercado para estabilizar la oferta y la demanda del mercado interno y garantizar la seguridad energética. Además, las preocupaciones sobre el débil consumo de petróleo en Asia debido al aumento de los casos de la cepa Delta persistieron, y Japón se preparó para extender las restricciones de emergencia de COVID-19 en Tokio y otras regiones hasta fines de este mes. Mientras tanto, ayer la EIA redujo su proyección de crecimiento de la demanda mundial de petróleo para 2021 y dejó pocos cambios en su pronóstico para 2022.
Biogen (BIIB 300.15, -21.40, -6.7%) dijo que su tratamiento para el Alzheimer está experimentando un lanzamiento más lento de lo previsto inicialmente. Moderna (MRNA 455.92, +33.02, +7.8%) anunció avances significativos en toda su cartera de proyectos.
Además, las acciones chinas que cotizan en los Estados Unidos, incluidas Alibaba y NetEase, sufrieron nuevas caídas, a medida que China intensificó una ofensiva regulatoria contra los juegos en línea.
Las acciones europeas cerraron mixtas al final de una sesión volátil el jueves, con el DAX 30 avanzando un 0,1% después de cerrar el miércoles en un mínimo de más de un mes, y el CAC 40 de París y el FTSE MIB de Milán ganando un 0,2%. Mientras, el FTSE 100 de Londres y Madrid perdieron un 1% y un 0,4%, respectivamente. El Banco Central Europeo anunció que compraría menos bonos para el resto del año, pero no dio señales de su próximo movimiento de política, incluida la forma en que podría desmantelar el Programa de Compras de Emergencia Pandémica (PEPP) de 1,85 billones de euros. Además, el banco central elevó sus previsiones de crecimiento e inflación para este año.
En Brasil, tanto el el índice Bovespa como el real cerraron al alza luego de subir fuertemente en la última media hora después de que el presidente Jair Bolsonaro bajara el tono de unas declaraciones previas al afirmar que respetaba las instituciones de la República. Antes del comunicado la bolsa estaba sufriendo nuevas caídas tras las pérdidas de 4% en la sesión anterior, reflejando las preocupaciones de los inversores sobre la agenda económica del país en medio de las crecientes tensiones político-institucionales. Al mismo tiempo, los camioneros brasileños decidieron bloquear varias carreteras en al menos quince estados en señal de protesta, así como en apoyo al presidente Jair Bolsonaro después de los discursos del martes durante las celebraciones del Día de la Independencia. Mientras tanto, la tasa de inflación anual de Brasil se aceleró a 9,68% en agosto, la más alta desde febrero de 2016, lo que aumenta las expectativas de un mayor endurecimiento de la política monetaria.
Sep 8, 2021 | Cierre del dia
Principales índices
Dow Jones 35,031.07 -68.93 -0.20%
S&P 500 4,514.07 -5.96 -0.13%
Nasdaq 15,286.6 -87.7 -0.57%
VIX 17.96 -0.18 -0.99%
DXY 92.71 +0.2 +0.22%
Oil WTI 69.42 +1.07 +1.57%
Gold 1,790.70 -7.80 -0.43%
U.S. 10Y 1.34 -4pb
Los principales índices cerraron a la baja el miércoles, mientras los inversores digerían otro ciclo de noticias negativas. El S&P 500 (-0,1%) y el Dow Jones Industrial Average (-0,2%) terminaron ligeramente a la baja, el Nasdaq Composite perdió un 0,6% y el Russell 2000 tuvo una caída del 1,1%.
Varias compañías proporcionaron perspectivas cautelosas, la secretaria del Tesoro Yellen advirtió sobre las consecuencias económicas si los legisladores no resuelven el problema del tope de la deuda, y el legislador del BCE Holzmann dijo que el banco central podría endurecer la política antes de lo esperado.
En relación a algunas empresas, el sector de materiales del S&P 500 (-1.0%) fue uno de los sectores más débiles después de que Sherwin-Williams (SHW 296.69, -6.15, -2.0%) redujera su guía de ventas del 3T debido a problemas de materias primas. Apple (AAPL 155.11, -1.58, -1.0%), sin embargo, fue uno de los rezagados más influyentes en medio del interés de la toma de ganancias después de una racha récord. La caída del 1% de AAPL se sintió en los tres índices de gran capitalización y en el sector de tecnología (-0,4%). El Índice de Semiconductores de Filadelfia (-1,2%) fue otro punto débil. A pesar de todo eso, el S&P 500 bajó solo un 0,6% en el punto más bajo de la sesión, respetando el área de 4500.
Cinco de los 11 sectores del S&P 500 cerraron al alza, con el sector de servicios públicos (+1,8%) subiendo casi un 2,0%. Los sectores de productos básicos de consumo (+0,8%) y de bienes raíces (+0,6%) siguieron su ejemplo con ganancias más modestas.
En la misma línea, los bonos del Tesoro a más largo plazo experimentaron un aumento de la demanda en medio del sesgo negativo en los principales índices y una subasta decente de 38.000 millones de dólares a 10 años. El rendimiento a 10 años disminuyó cuatro puntos básicos a 1.33%, mientras que el rendimiento a 2 años aumentó un punto base a 0.22%. El índice del dólar estadounidense subió un 0,2% a 92,71.
Por separado, el Libro Beige de la Fed indicó que el crecimiento económico se redujo ligeramente a un ritmo moderado a principios de julio hasta agosto debido a la variante Delta. Sin embargo, las empresas se mantuvieron optimistas sobre las perspectivas a corto plazo. El informe no fue un evento para el mercado.
Por otro lado, el número de vacantes de empleo en Estados Unidos aumentó en 749,000 con respecto al mes anterior a un nuevo máximo de 10,93 millones en julio, muy por encima de las expectativas del mercado de 10.0 millones, lo que se suma a los signos de restricciones de la oferta laboral.
En el resto de los mercados, las acciones europeas cayeron el miércoles, con el DAX alemán cayendo un 1,5% a un mínimo de más de un mes en medio de las persistentes preocupaciones sobre el impacto de la variante delta Covid en el crecimiento mundial y la cautela antes de la reunión de política monetaria del Banco Central Europeo el jueves. Se espera que las compras de PEPP caigan posiblemente hasta 60 000 millones de euros al mes desde los 80 000 millones de euros actuales, antes de una nueva caída a principios del próximo año y el final del plan en marzo. En noticias corporativas, la farmacéutica francesa Sanofi acordó comprar a su par estadounidense Kadmon en un acuerdo de 1.900 millones de dólares, mientras que la firma tecnológica británica Smiths Group venderá su unidad médica a UICU Medical por 2.400 millones de dólares.
Las acciones en Brasil sufrieron fuertes caídas, con el Bovespa alcanzando el nivel más bajo desde abril, ante las crecientes preocupaciones sobre la situación política y económica en el país. Los inversores siguen de cerca el deterioro del ambiente político en Brasil después de las manifestaciones de ayer en el feriado del Día de la Independencia, que el presidente Bolsonaro utilizó para intensificar sus amenazas contra la Corte Suprema. El mandatario también señaló que debe convocar a un Consejo de la República, el órgano encargado de brindar asesoría en tiempos de crisis y que cuenta con representantes de todos los sectores relevantes de la sociedad.
Sep 7, 2021 | Cierre del dia
Principales índices
Dow Jones 35,100.00 -269.09 -0.76%
S&P 500 4,520.03 -15.40 -0.34%
Nasdaq 15,374.3 +10.8 +0.07%
VIX 18.14 +1.73 +10.54%
DXY 92.543 +0.51 +0.55%
Oil WTI 68.39 -0.90 -1.30%
Gold 1,796.15 -37.55 -2.05%
U.S. 10Y 1.38 +6pb
El Nasdaq Composite (+0,1%) alcanzó nuevos máximos históricos mientras que el S&P 500 (-0,3%), el Dow Jones Industrial Average (-0,8%) y el Russell 2000 (-0,7%) cerraron a la baja, ya que los inversores se inclinaron defensivamente hacia las acciones de mega capitalización. El mercado en general luchó por atraer el interés de compra, ya que los inversores digirieron los pronósticos reducidos del PIB del 4T y 2021 de Goldman Sachs y una venta masiva de criptomonedas. En este sentido, el Bitcoin cayó más de 10%, alcanzando niveles de $42.600 en algún momento durante del día, justo le fecha en que El Salvador marcó un nuevo hito en el mundo cripto al convertirse en el primer país en dar curso legal a esta criptomoneda.
Las acciones que cayeron superaron a las que subieron por un margen de 2: 1 en la Bolsa de Nueva York, mientras que 8 de los 11 sectores del S&P 500 cerraron en territorio negativo. Los sectores industrial (-1,8%), servicios públicos (-1,4%) e inmobiliario (-1,1%) perdieron más de 1,0%.
Dentro de salud, Johnson & Johnson (JNJ 172.32, -2.72, -1.6%), Merck (MRK 75.98, -1.28, -1.7%) y Amgen (AMGN 221.34, -5.03, -2.2%) fueron rebajados a neutral en Morgan Stanley. La caída en el S&P 500, sin embargo, fue mitigada por la continua fortaleza de los mega-caps. Apple (AAPL 156.69, +2.39, +1.6%) y Netflix (NFLX 606.71, +16.18, +2.7%) establecieron máximos históricos.
Las acciones de Moderna (MRNA 436.39, +19.82, +4.8%) subieron casi un 5% después de que la compañía presentó datos a la EMA para su refuerzo de la vacuna COVID-19. En una nota relacionada, el Dr. Fauci dijo que el lanzamiento de las vacunas de refuerzo de Moderna en los Estados Unidos podría retrasarse, según CNBC.
Las mega-caps elevaron a los sectores de tecnología de la información del S&P 500 (+0,03%), consumo discrecional (+0,4%) y servicios de comunicación (+0,5%) a territorio positivo.
Sep 2, 2021 | Cierre del dia
Principales índices
Dow Jones 35,443.82 +131.2 +0.37%
S&P 500 4,536.95 +12.86 +0.28%
Nasdaq 15,331.2 +21.8 +0.14%
VIX 16.41 +0.30 +1.86%
DXY 92.21 -0.23 -0.25%
Oil WTI 69.78 +1.19 +1.73%
Gold 1,811.60 -4.40 -0.24%
U.S. 10Y 1.29 -1pb
El S&P 500 (+0,3%) y el Nasdaq Composite (+0,1%) alcanzaron máximos históricos aunque cerraron en los niveles más bajos de la jornada en medio de la debilidad de las acciones de crecimiento. El Promedio Industrial Dow Jones aumentó 0.4% mientras que el Russell 2000 aumentó 0.7%. A diferencia de ayer, hoy fue más una sesión orientada a “value” en medio de una mejora continua en el informe semanal de empleo. El número de estadounidenses que presentaron nuevas solicitudes de beneficios por desempleo disminuyó a 340 mil en la semana que terminó el 28 de agosto, su nivel más bajo desde marzo de 2020 y por debajo del consenso del mercado de 345 mil, a pesar de las persistentes preocupaciones sobre el resurgimiento del Covid-19.
La rotación hacia el «value» se manifestó mejor en la ganancia del 0,6% en el índice Russell 1000 Value, que fue mejor que las ganancias en el S&P 500 y el Nasdaq. Los sectores de energía del S&P 500 (+2,5%) e industriales (+1,0%), dos grupos cíclicos a menudo agrupados en la categoría de valor, fueron focos de fortaleza. El sector energético fue impresionante con una ganancia del 2,5%, en gran parte debido a la ganancia del 2% en los precios del petróleo ($ 69,96 / bbl, + 1,41, + 2,1%).ante las señales de que las secuelas del huracán Ida podría durar más de lo que se pensaba, ya que el gobierno informó que las refinerías de la costa este seguían cerradas en su mayoría tras la tormenta.
Los sectores de tecnología de la información del S&P 500 (-0,1%), servicios de comunicación (-0,7%) y consumo discrecional (-0,1%), que contienen las acciones de mega capitalización, fueron los únicos sectores que cerraron a la baja. Las megacaps habían estado alcanzando máximos históricos de forma casi regular recientemente, por lo que su bajo rendimiento hoy probablemente tuvo más que ver con un respiro que con cualquier otra cosa. Las bajas tasas de interés siguieron siendo un factor de apoyo para las acciones de crecimiento. El mercado del Tesoro se mantuvo estable antes del informe de empleo de agosto de mañana. El rendimiento a 2 años se mantuvo sin cambios en 0.21%, y el rendimiento a 10 años disminuyó 1pb a 1.29%. El índice del dólar estadounidense disminuyó un 0,2% a 92,23.
Sep 1, 2021 | Cierre del dia
Principales índices
Dow Jones 35,312.53 -48.20 -0.14%
S&P 500 4,524.09 +1.41 +0.03%
Nasdaq 15,309.4 +50.1 +0.33%
VIX 16.11 -0.37 -2.25%
DXY 92.5 -0.13 -0.14%
Oil WTI 68.17 -1.15 -1.35%
Gold 1,816.5 +3.5 +0.21%
U.S. 10Y 1.30 +1pb
El Nasdaq Composite (+0,3%) registró nuevos máximos históricos en el primer día de setiembre, con las acciones megacap continuando liderando la suba en medio de datos económicos más débiles. El S&P 500 cerró con pocos cambios después de acercarse a su máximo histórico (4537.36) con una ganancia del 0.3% por la tarde. El Russell 2000 de pequeña capitalización (+0,6%) superó al Nasdaq, mientras que el Promedio Industrial Dow Jones disminuyó un 0,1%.
A pesar de la fortaleza relativa en las pequeñas compañías, hubo un sesgo pro-defensivo: los sectores inmobiliario del S&P 500 (+1,7%) y de servicios públicos (+1,3%) avanzaron más de un 1,0%, mientras que Apple (AAPL 152,51, +0,68, +0,5%), Alphabet (GOOG 2916,84, +7,60, +0,3%) y Facebook (FB 382,05, +2,67, +0,7%) establecieron máximos históricos.
AbbVie (ABBV 112.26, -8.52, -7.1%), mientras tanto, fue un lastre para el sector de salud después de que la FDA agregara cambios en la etiqueta de advertencia al tratamiento de la artritis de la compañía, Rinvoq. Moderna (MRNA, +3.3%) pidió el miércoles a la Administración de Alimentos y Medicamentos de Estados Unidos (FDA) que permita el uso de una tercera dosis de refuerzo de su vacuna contra el COVID-19. La FDA está considerando vacunas de refuerzo de Pfizer (PFE) y BioNTech SE (BNTX), pero hasta ahora solo ha permitido que las personas con sistemas inmunitarios debilitados reciban terceras dosis de las vacunas de Moderna (MRNA) o Pfizer. La agencia dijo el miércoles que un grupo de sus asesores se reunirá para discutir la aplicación de la vacuna de refuerzo de Pfizer el 17 de setiembre, pero no está claro si discutirán la de Moderna.
Los futuros del crudo WTI se mantuvieron por debajo de los 68 dólares por barril el miércoles, después de que la OPEP + acordó apegarse a su política existente de aumentos graduales de la producción de petróleo a pesar de la presión de los Estados Unidos para incrementar a un ritmo mayor. El plan actual prevé el aumento de 400,000 barriles por día (bpd) cada mes hasta fines de diciembre.
El índice ISM manufacturero aumentó a 59.9 en agosto desde 59.5 en julio, superando los pronósticos de 58.6. Los nuevos pedidos (66,7 vs 64,9 en julio), la producción (60 vs 58,4) y los inventarios (65,2 vs 48,9) aumentaron y las presiones sobre los precios disminuyeron (79,4 vs 85,7, el nivel más bajo desde diciembre). Por otro lado, el empleo se contrajo (49 vs 52,9, el más bajo desde noviembre).
Las empresas privadas en Estados Unidos contrataron a 374 mil trabajadores en agosto, en comparación con un aumento revisado a la baja de 326 mil en julio y muy por debajo de las expectativas del mercado de un aumento de 613 mil.
El gasto en construcción en los Estados Unidos aumentó un 0,3% con respecto al mes anterior a una tasa anual ajustada estacionalmente de USD 1,569 billones en julio, después de no mostrar crecimiento en junio y por encima de las expectativas del mercado de una ganancia del 0,2%.
La actividad de Brasil se contrajo un 0,1% en los tres meses hasta junio de 2021, poniendo fin a tres trimestres consecutivos de expansión, por debajo de las expectativas del mercado de un crecimiento del 0,2%. Los sectores agropecuario e industrial fueron los principales impulsores de la contracción, con caídas de 2.8% y 0.2%, respectivamente. Por el lado de la demanda, la inversión fija cayó bruscamente, mientras que el consumo de los hogares se mantuvo sin cambios. Sobre una base anual, la economía creció un 12,4%.
