Principales índices
Dow Jones. 32,817.38 -797.42. -2.37%
S&P 500 4,201.09 -127.78 -2.95%
Nasdaq 12,830.96. -482.48 -3.62%
VIX 36.45. +4.47. +13.98%
DXY 99.257. +0.586. +0.59%
Oil WTI. 120.39 +4.71 +4.07%
Gold 2,001.80 +0.10 0.00%
US10Y 1.75% +3pb
El S&P 500 cayó un 3,0% el lunes, con los inversores seguían preocupados por la situación entre Rusia y Ucrania y el consiguiente aumento de los precios del petróleo. El Nasdaq Composite tuvo un desempeño inferior con una caída del 3,6%, mientras que el Promedio Industrial Dow Jones (-2,4%) y el Russell 2000 (-2,5%) cayeron cerca del 2,5%.
La sesión comenzó con una nota sin cambios superando una caída del 2% en el mercado de futuros, ya que los precios del petróleo pasaron de $ 126/bbl el domingo por la noche a menos de $ 120/bbl antes de la apertura.
El aumento inicial en el petróleo fue impulsado por la noticia de que Estados Unidos y sus aliados estaban discutiendo una prohibición de las importaciones de petróleo de Rusia. El retroceso coincidió con la noticia de que los ministros de Relaciones Exteriores de Rusia y Ucrania acordaron reunirse el jueves y que Alemania mantenía una postura más suave con respecto a la propuesta de prohibición.
A pesar de la desaceleración intradía en el petróleo, el hecho de que los precios aún fueran altos exacerbó las preocupaciones sobre una desaceleración en el gasto del consumidor.
El bajo rendimiento del sector de consumo discrecional del S&P 500, que cayó un 4,8%, corroboró la narrativa de desaceleración del consumidor. Asimismo, el ETF U.S. Global Jets (JETS 16.91, -2.12, -11.1%) cayó 11%, y Uber (UBER 28.57, -1.26, -4.2%) cayó 4% a pesar de elevar su rango de orientación de EBITDA ajustado del Q1.
Al igual que la semana pasada, los mega-caps no fueron lugar para esconderse. Por el lado positivo, los sectores de energía (+1,6%) y servicios públicos (+1,3%) aumentaron cada uno más del 1,0%. El primero fue un beneficiario obvio de los precios más altos del petróleo mientras que el segundo se sigue destacando como sector refugio. El rendimiento a 2 años aumentó cinco puntos básicos a 1.54%, y el rendimiento a 10 años aumentó tres puntos básicos a 1.75%.
Todas las principales bolsas europeas terminaron la sesión del lunes en territorio negativo, con el índice de referencia DAX 30 cayendo casi un 2% a un mínimo de 16 meses en medio de temores persistentes sobre la estanflación económica mundial. Las perspectivas de una prohibición coordinada de Estados Unidos y Europa sobre el petróleo ruso llenaron las preocupaciones de nuevas presiones inflacionarias sobre las economías, lo que, junto con la desaceleración del crecimiento de la Eurozona, puso a los responsables políticos del BCE en una situación difícil a finales de esta semana cuando se reúnan para establecer la política. Los bancos, los minoristas y los automóviles lideraron las pérdidas, mientras que las acciones de energía y materiales disfrutaron de sólidas ganancias.