Antes de la apertura – jueves 4 de mayo 2023

May 4, 2023 | Apertura del dia

· Las acciones operan mixtas en medio de crecientes turbulencias en los bancos regionales

✦S&P 500▼0.1%
✧Nasdaq△0.2%
✦Russell 2K ▼1.0%
✦Dow Jones▼0.1%
✧Bitcoin △$29.100

Oro +0.5% a $2047
WTI +0.6% a $68.9
US10Y -4pb a 3.36%

El Shanghai Composite subió un 0,82% el jueves, con los inversores adoptando una postura cautelosa después de regresar de un fin de semana extendido por vacaciones. A nivel nacional, una encuesta privada mostró que la actividad manufacturera china se contrajo inesperadamente en abril, confirmando los datos oficiales publicados durante el fin de semana y aumentando las preocupaciones sobre la fortaleza de la recuperación económica del país. Las acciones chinas cotizaron mixtas el jueves, con ganancias notables de Ping An Insurance (3.7%), BlueFocus Intelligent (7.7%) y Kunlun Tech (1.4%), mientras que las pérdidas se vieron en Gree Electric (-10%), 360 Security Technology (-5.6%) e iFLYTEK (-1.3%).

Las acciones de Hong Kong subieron 1,27% el jueves, repuntando desde una fuerte caída en la sesión anterior. La Autoridad Monetaria de Hong Kong elevó su principal tasa de política por el mismo margen que la Fed, incluso cuando la debilidad en la moneda vinculada de la ciudad obligó al banco central a agotar el efectivo del sistema bancario a mínimos de 15 años. Un repunte en la economía de Hong Kong durante el 1T de 2023 continuó elevando la confianza, en medio de las expectativas de que un impulso de recuperación se extenderá hasta el 2T. En China, los mercados locales reanudaron sus operaciones hoy después del feriado de la Semana Dorada. Casi todos los sectores cerraron en verde, en medio de fuertes ganancias de Citic Ltd. (5,7%), PICC Property & Casualty (4,8%), Hang Lung Properties (4,6%), Chow Tai Fook Jewelry (3,5%) y CK Hutchison Hlds. (3,3%).

Los mercados bursátiles europeos cayeron el jueves, ya que los inversores digirieron una avalancha de ganancias corporativas trimestrales antes de la última decisión de política monetaria del Banco Central Europeo. El BCE estará en el foco el jueves, y se espera que el banco central ajuste la política monetaria más adelante en la sesión, elevando las tasas de interés por séptima vez. La mayoría espera que los funcionarios eleven la tasa de referencia en un cuarto de punto a 3,25% tras las señales de que la inflación subyacente se está estabilizando y las condiciones crediticias se están endureciendo. Pero no se puede descartar un aumento mayor de 50 puntos básicos, ya que la inflación general sigue siendo elevada en 7%.

La temporada de ganancias trimestrales continuó el jueves, con las acciones de Shell subiendo inicialmente casi un 3% después de que la petrolera reportó una fuerte ganancia neta del primer trimestre de $ 9.65 mil millones, superando las previsiones, ya que las fuertes ganancias del comercio de combustible compensaron el enfriamiento de los precios del petróleo y el gas. Sin embargo, opera con ligeras caídas en el correr de la sesión.

Las acciones de BMW subieron un 1,4% después de que el fabricante de automóviles alemán advirtiera sobre los altos costos en curso y el aumento de la competencia, con ventas que cayeron un 1,9% en Europa y un 6,6% en China, mientras que las acciones de su rival Volkswagen VOWG_p subieron un 0,6% después de informar una caída en las ganancias operativas.

Las acciones de ArcelorMittal cayeron un 1,6% después de que la segunda siderúrgica más grande del mundo reportó una cifra de ganancias del primer trimestre mucho más baja que el año anterior, incluso cuando dijo que tuvo un «buen crecimiento» a principios de año.

Las acciones de Anheuser Busch Inbev (EBR: ABI) subieron un 0,4% después de que la cervecera más grande del mundo reportó ganancias más altas de lo esperado, ayudadas por precios marcadamente más altos.

Las acciones de Capgemini cayeron un 2,4% después de que el grupo francés de consultoría de IT reportó un crecimiento de ingresos más débil en el primer trimestre en comparación con el mismo período del año pasado, citando un entorno económico tenso.

Los futuros de las acciones estadounidenses operan mixtos el jueves, ya que los inversores digirieron la decisión de la Fed en medio de la creciente inestabilidad en los bancos regionales. La Fed emitió un alza de tasas de interés de 25 puntos básicos el miércoles, llevando el rango de tasas de fondos federales a 5%-5.25%, el nivel más alto desde agosto de 2007, pero también señaló que podría pausar su ciclo de ajuste.

Al cierre del mercado publica Apple (AAPL), que cae -1.2%. Se espera que la compañía informe una caída en las ventas por segundo trimestre consecutivo, y los analistas proyectan una caída de alrededor del 5% en los ingresos debido a una demanda más débil de sus productos Mac y iPad. Pero no se espera que estos retornos impidan que el fabricante del iPhone revele un aumento masivo en su programa de recompra de acciones. Los informes sugieren que los analistas creen que las recompras, que son vistas como un indicador de la fortaleza general del negocio, podrían llegar hasta $ 90 mil millones.

Las acciones de los bancos regionales de Estados Unidos cayeron antes de la apertura del mercado el jueves, afectadas por una caída del 37% en PacWest Bancorp después de que su anuncio sobre la exploración de opciones estratégicas generó preocupaciones del mercado sobre un deterioro de la crisis bancaria. Las acciones de Western Alliance (WAL) Bancorp cayeron un 18% a pesar de un intento de tranquilizar a los inversores de que no había experimentado salidas de depósitos inusuales tras la venta del banco colapsado First Republic Bank (FRC) a JPMorgan Chase & Co (JPM) el lunes. Zion Bancorporation, KeyCorp (KEY), Valley National Bancorp (VLY), Comerica (CMA) y First Horizon (FHN) cayeron entre un 2% y un 6%.

Las acciones de MercadoLibre (MELI) subieron 3.5% después de registrar ganancias por encima de lo esperado. El líder latinoamericano de comercio electrónico registró $ 3.97 en ganancias por acción para el trimestre, superando las estimaciones de consenso en $ 0.84. «Establecimos un nuevo récord en el primer trimestre de $340 millones para ingresos de operaciones, con el margen sobre los ingresos expandiéndose de 6.2% en Q1’22 a 11.2% en Q1’23. A medida que el negocio continúa creciendo, seguimos enfocados en fortalecer la eficiencia operativa para que nuestro crecimiento a largo plazo, que sigue siendo nuestra principal prioridad, sea rentable de manera sostenible», dijo la gerencia en una carta a los accionistas. «Nuestros KPI Q1’23 destacan que el impulso es fuerte en todas las regiones, y que estamos funcionando bien a medida que buscamos las oportunidades de crecimiento a largo plazo que ofrecen los mercados de comercio y servicios financieros de América Latina».

El crecimiento de los artículos vendidos en la plataforma se aceleró a casi el 16% interanual y el volumen bruto de mercancías aumentó un 43,3%. Mientras tanto, el volumen total de pagos en el negocio fintech creció un 96% sobre una base de moneda neutral, tocando los $ 37B. Los usuarios activos únicos también aumentaron a más de 100 millones desde 81 millones en el trimestre del año anterior.

SolarEdge Technologies (SEDG) sube más de 11% después de superar las expectativas del primer trimestre en ganancias e ingresos. La firma reportó ganancias ajustadas de $ 2.90 por acción contra una estimación de $ 1.92, sobre ingresos de $ 944 millones que superaron un consenso de $ 933 millones, según analistas encuestados por Refinitiv.

Etsy sube un 3% después de superar las expectativas de ingresos del primer trimestre. El mercado en línea centrado en productos hechos a mano reportó ingresos de $ 641 millones, superando la estimación de $ 622 millones, según datos de consenso de Refinitiv.

Qualcomm (QCOM) cayó un 7% después de emitir una guía para el tercer trimestre más débil de lo esperado. El fabricante de semiconductores espera ganancias por acción entre $ 1.70 y $ 1.90 ganancias, por debajo de la estimación de consenso de $ 2.16. Los ingresos del segundo trimestre superaron las estimaciones, mientras que las ganancias por acción llegaron como se esperaba, según Refinitiv.

Las acciones de Zillow (Z) subieron un 4,9% después de que superara las estimaciones de ingresos del primer trimestre. El mercado inmobiliario en línea registró ingresos de $ 469 millones, por encima de la estimación de $ 425 millones, según analistas encuestados por Refinitiv.

TripAdvisor (TRIP) cayó un 6,2% después de decepcionantes resultados de ganancias del primer trimestre. La firma de viajes en línea registró ganancias ajustadas de 5 centavos por acción, por debajo del pronóstico de consenso de 7 centavos por acción, según Refinitiv. Los ingresos de $ 371 millones superaron las estimaciones de consenso de $ 359 millones.