May 25, 2022 | Cierre del dia
Principales índices
Dow Jones. 32,120.2 +191.66 +0.60%
S&P 500 3,978.73 +37.25 +0.95%
Nasdaq 11,434.74 +170.29 +1.51%
VIX 28.37 -1.08 -3.67%
Dollar Index 102.130 +0.260
Oil WTI 110.74 +0.97 +0.88%
Gold 1,852.00 -13.40 -0.72%
US10Y 2.75% 0pb
El mercado de valores hizo un intento de rebote, ganando algo de fuerza después de la publicación de las Actas de la reunión del FOMC de mayo. El Russell 2000 aumentó un 2,0% frente a las ganancias del 1,0% para el S&P 500 y del 0,6% para el Dow Jones Industrial Average.
Las preocupaciones sobre el crecimiento persisten, evidenciadas por el dato de pedidos de bienes duraderos más débiles de lo esperado para abril, ningún crecimiento en las solicitudes semanales de compra de hipotecas, el constructor de viviendas de lujo Toll Brothers (TOL 48.09, + 3.55, + 8.0%) reconociendo que la demanda se ha moderado durante el último mes, y Dick’s Sporting Goods (DKS 78.14, + 6.90, + 9.7%) emitiendo una guía de ganancias para el año fiscal 23 muy por debajo de la estimación de consenso debido al impacto esperado de la evolución de las condiciones macroeconómicas.
Esas preocupaciones, sin embargo, se dejaron de lado ya que los participantes del mercado parecían decididos a forzar un esfuerzo de rebote. Esa intención fue más evidente en el sector de consumo discrecional (+2,8%), que ha sido el sector más afectado este año. La mayoría de los sectores terminaron hoy al alza. Los únicos rezagados fueron los sectores de servicios públicos (-0,06%) e industrial (-0,02%). Los sectores de energía (+2,0%) y tecnología de la información (+1,2%) se alinearon detrás del sector de consumo discrecional como los sectores de mejor desempeño.
A última hora del día, el S&P 500 coqueteó con el nivel de 4000, deteniéndose justo por debajo de 3999,33. Este último marcó el máximo del día y se registró aproximadamente una hora después de la publicación de las actas del FOMC. Los participantes del mercado se sintieron presumiblemente alentados por la idea de que los miembros de la Fed quieren pasar rápidamente a la tasa neutral en un intento por sofocar las presiones inflacionarias, y que moverse allí rápidamente podría permitir a la Fed posiblemente pausar sus alzas de tasas más adelante en el año para evaluar los efectos de la consolidación de la política.
La mayoría de las principales bolsas europeas lograron ganar algo de terreno el miércoles, con el índice regional STOXX 600 y el índice DAX 30 agregando aproximadamente un 1% cada uno, con las acciones de servicios públicos liderando las ganancias en ambos índices. Los datos económicos optimistas una vez más elevaron el sentimiento observado en toda Europa. Los datos finales del PIB de Alemania confirmaron la expansión del 0,2% en el primer trimestre de 2022, mientras que la encuesta de consumidores de junio de GfK de Alemania mostró que los niveles de confianza mejoraron ligeramente a -26.
El índice Bovespa borró las pérdidas del mediodía y cerró sin cambios el miércoles, ya que los buenos resultados en el sector de la energía y la salud compensaron las pérdidas entre los bancos y el turismo. Petrobras terminó con un alza del 2%, recuperándose de la venta masiva de la sesión pasada después de que el gobierno anunciara otro cambio en el presidente de la petrolera estatal. Un recorte en un impuesto a la energía también mejoró el sentimiento, con múltiples movimientos políticos en el centro de atención en las últimas semanas antes de las elecciones presidenciales de este año. Por su parte, Banco Inter y Banco Santander cayeron un 5% y un 2,6%, respectivamente.
May 25, 2022 | Apertura del dia
✦S&P 500 ▼0.3%
✦Nasdaq ▼0.4%
✦Russell 2K ▼0.2%
✦Dow Jones ▼0.3%
✦Bitcoin ▼$29.500
Oro -1.0% a $1847
WTI +1.0% a $111.0
US10Y -3pb a 2.73%
En Asia, Japón -0.3%. Hong Kong +0.3%. China +1.2%. India -0.5%.
En Europa, al mediodía, Londres +0.6%. Paris +0.3%. Frankfurt +0.4%.
• Los futuros de acciones estadounidenses operan con caídas después de operar en positivo durante la noche
• Las minutas de la Fed que se publican hoy a las 3 pm seguramente tengan un tono duro
• Mucho ha cambiado desde la reunión de la Fed del 4 de mayo
El índice Nikkei 225 cayó un 0,26% el miércoles, extendiendo las pérdidas en la sesión anterior y siguiendo las señales de una venta masiva de tecnología en Wall Street. Los inversores abandonaron las acciones en el espacio de publicidad digital después de que Snap advirtiera que no alcanzará sus propios objetivos de ganancias e ingresos. SoftBank Group cayó un 1,7%, junto con otras acciones tecnológicas como Recruit Holdings (-3,1%), Rakuten Group (-4,2%), Z Holdings (-2%) y Shift Inc (-3,3%). Otros pesos pesados del índice también fueron arrastrados a la baja, con pérdidas de Sony Group (-1,5%), Fast Retailing (-0,5%) y Mitsubishi UFJ (-0,8%). Mientras tanto, las empresas de atención médica fueron marcadamente más altas, incluidas Hoya Corp (2.7%) y Daiichi Sankyo (3.1%).
Las acciones de Hong Kong rompieron dos días de pérdidas el miércoles, con el índice de referencia Hang Seng terminando aproximadamente un 1% más alto, impulsado por las acciones relacionadas con la energía y el consumidor. El apetito por el riesgo fue levantado por la noticia de que Beijing tomará medidas específicas para apoyar la desaceleración de la economía mediante la ampliación de los reembolsos de créditos fiscales, el aplazamiento de los pagos de la seguridad social y los reembolsos de préstamos, y el despliegue de nuevos proyectos de inversión. Geely Automobile Holdings y HSBC Holdings estuvieron entre los mayores ganadores en el índice, con un aumento del 5% y el 3,5%, respectivamente.
El Shanghai Composite subió un 1,19% el miércoles, recuperando algunas pérdidas después de una fuerte venta masiva en la sesión anterior, ya que los inversores reevaluaron los últimos esfuerzos de China para apuntalar su maltrecha economía. El banco central y el regulador bancario del país instaron a los prestamistas a intensificar el apoyo a la economía real y satisfacer la demanda de crédito. Mientras tanto, los mercados se mantuvieron en vilo después de que Beijing intensificó los esfuerzos de cuarentena para detener su brote de Covid de un mes de duración, mientras que Shanghai se prepara para levantar un confinamiento prolongado. Las empresas que se beneficiarán de la reapertura económica lideraron el repunte, con fuertes ganancias de Nanjing Tanker (5,6%), Cosco Shipping (1,6%), Zhejiang Construct (2,5%), Guangdong No. 2 (6,1%) y Wangfujing Group (10%). Mientras tanto, las nuevas empresas de energía y salud ampliaron su caída, incluidas Contemporary Amper (-0.8%), Eve Energy (-1.1%) y Wuxi Apptec (-1%).
Los mercados bursátiles europeos cotizaron ligeramente al alza el miércoles, tratando de recuperar las pérdidas después de una venta masiva regional en la sesión anterior, con el foco puesto en las minutas de la reunión de la Fed de Estados Unidos que se publicarán más tarde en el día. En el frente de los datos, los datos finales del PIB de Alemania confirmaron la expansión del 0,2% en el 1T, pero revisaron su aumento interanual al alza hasta el 3,8%, mientras que la encuesta de consumidores de junio de GfK de Alemania mostró que los niveles de confianza mejoraron ligeramente a -26, como se esperaba. La confianza del consumidor en Francia bajó a 86 en mayo, la lectura más baja desde octubre de 2014 y por debajo de las previsiones de 89.
A nivel corporativo, la francesa TotalEnergy decidió adquirir el 50% de Clearway Energy Group (el quinto jugador en energías renovables en Estados Unidos) mientras que el minorista británico Marks & Spencer advirtió que las presiones financieras sobre los ingresos reales de los consumidores afectarán el crecimiento de las ganancias este año.
Tenaris y Eni estuvieron entre los mayores ganadores, con un aumento del 2,9% y el 2,7%, respectivamente. Stellantis estaba en números rojos cuando la compañía junto con Samsung informaron que invertirían más de $ 2.500 millones para construir una fábrica de baterías en Indiana. La compañía eléctrica SSE (LON: SSE) subió un 4,7% después de reportar un aumento del 23% en las ganancias anuales.
Los futuros de las acciones estadounidenses caen con los inversores sin mucha convicción ya que persisten las preocupaciones en torno al crecimiento mientras los inversores reevalúan las perspectivas de la política monetaria antes de la publicación de las minutas del FOMC más tarde en el día.
Los nuevos pedidos de bienes duraderos manufacturados en Estados Unidos aumentaron un 0,4% mes a mes en abril, tras un aumento revisado a la baja del 0,6% en marzo y por debajo de las previsiones del 0,6%, en una señal de que el gasto empresarial se moderó. Excluyendo el transporte, los nuevos pedidos aumentaron un 0,3% y los pedidos de bienes de capital no relacionados con la defensa, excluyendo los aviones, un indicador muy observado de los planes de gasto empresarial, subieron un 0,3%, por debajo del 1,1% en marzo.
Wendy’s (WEN) repuntó un 8,8% en la acción previa al mercado después de que el accionista de larga data Trian Fund Management dijo que estaba explorando una adquisición u otro acuerdo potencial para la cadena de restaurantes. Trian es el mayor accionista de la compañía, con una participación del 19,4%.
Dell Technologies (DELL) avanzó un 1% en las operaciones previas después de que Evercore agregara a la compañía de tecnología de la información a su lista de «Rendimiento táctico superior». Evercore cree que las tendencias de la demanda de IT siguen siendo lo suficientemente fuertes como para llevar a un ritmo de ganancias y una perspectiva elevada cuando Dell informe las ganancias trimestrales el jueves.
Nordstrom (JWN) subió un 5,3% en el premercado después de que el minorista elevó su pronóstico anual de ventas y ganancias, en contraste con otros grandes minoristas. Nordstrom registró una pérdida ligeramente mayor de lo esperado para el primer trimestre, mientras que las ventas en las tiendas insignia de la marca Nordstrom aumentaron un 23,5% para superar los niveles previos a la pandemia.
Las acciones de Intuit (INTU) subieron un 2,5% en las operaciones previas al mercado después de reportar ganancias e ingresos trimestrales mejores de lo esperado. La compañía de software financiero también elevó su perspectiva para el trimestre actual sobre la mejora en su negocio de QuickBooks y la adición de la firma de marketing por correo electrónico recientemente adquirida Mailchimp.
Las acciones de Toll Brothers (TOL) subieron un 3,5% en la acción previa al mercado después de que el constructor de viviendas de lujo superó las estimaciones de ingresos y ganancias para su último trimestre. Toll Brothers dijo que si bien la demanda seguía siendo sólida, se ha moderado en medio de tasas hipotecarias más altas y condiciones macroeconómicas cambiantes.
Los futuros del petróleo WTI subieron un 1% a alrededor de 111 dólares por barril el miércoles, después de que los datos del Instituto Americano del Petróleo sugirieron que la demanda de Estados Unidos, antes del fin de semana del Día de los Caídos, sigue siendo fuerte a pesar de los precios récord de la gasolina. Las existencias de crudo en realidad aumentaron en 600,000 barriles la semana pasada, según la API, pero las existencias de gasolina están en su nivel más bajo para esta época del año desde 2014, en un momento en que la demanda máxima de gasolina comienza a surtir efecto.
El índice dólar subió hacia 102 el miércoles después de alcanzar un mínimo de un mes en la sesión anterior, siguiendo las señales de la estabilización de los rendimientos del Tesoro.
